Ещё про опционы

Опционные цены в основном основаны и как бы являются вторичными от всех цен РНВ. Поэтому опцион – инструмент вторичный. Опционы обычно и часто, упоминаются в связи с некоторыми  стратегиями страхования риска. А для трейдеров, характерно, тем не менее, частое заблуждение относительно сложности, и соответственно простоты использования таких опционов. Существует ещё и непонимание возможностей опционов.

Непосредственно на валютном рынке, такие опционы возможны и за наличные или же в виде так называемых  фьючерсов. Из этого сразу следует, что торг ими осуществляется обычно «через прилавок» (или OTC, over-the-counter), или же на хорошем и централизованном фьючерсном рынке. Большая же часть таких валютных опционов, примерно на 81 процент, торгуется OTС. Рынок этот аналогичен таким типам рынков как спот- и своп. Различные корпорации могут легко связываться с банками и по телефону, а уже банки торгуют непосредственно друг с другом или напрямую, или же через своих брокеров. При этом виде так называемого дилинга возможен и максимум гибкости: то есть, любой объем, или любая валюта, либо же любой срок выполнения данного контракта, или любое время суток. Количество валютных единиц может быть как целым, так и дробным, а вот стоимость каждой из них, может оцениваться и как в американских долларах, так и в любой другой валюте.

А валюта, и не только та, что доступна по фьючерсным контрактам, так же может торговаться в виде своеобразного опциона. Поэтому все трейдеры могут, как бы оперировать стоимостями любой, даже самой экзотической валюты, которая непосредственно им и нужна, а в том числе и кросс-ценами. Срок же действия может определяться любой – от часов до нескольких лет, но хотя в основном такие сроки устанавливают, ориентируясь на просты и целые числа – или одну неделю, или один месяц, РНВ обычно работает непрерывно, и поэтому опционами можно буквально круглые сутки торговать.